对于中国物流仓储装备行业来说，2024年并不符合人们的普遍期望，即行业进入转折和复苏，相反的是市场竞争愈发激烈，行业利润率大幅下降，造成大量企业亏损，尤其是物流系统集成商承受巨大压力。本文从市场需求、技术突破、行业增长、企业发展等方面对2024年行业状况与2025年市场趋势进行了分析。
总体来说，物流仓储装备市场经过疫情洗礼，需求仍然保持着一定增长，但2024年的实际情况并不符合普遍预期，并未迎来一个转折和复苏之年，反而行业竞争愈发激烈，市场内卷导致行业利润率大幅下降。
在宏观经济方面，尽管我国2024年全年GDP增长达到5%，但整体上经济并未出现复苏，反而是消费疲软，企业投资欲望低下。这与国际大环境有关，俄乌冲突、巴以战争以及中东乱局对世界经济发展带来更大拖累，中美贸易战愈演愈烈，中国经济发展受到强烈冲击，正常发展节奏被严重打乱。
同时，这也与我国经济结构的不合理有关。在过去几十年中，中国经济过度依赖房地产和土地出让，畸形的房地产价格，使正常的经济结构被严重扭曲，经济流动性几乎陷入枯竭，这对我国经济可持续性发展构成严重威胁。我国人均收入不及美国的20%，但房价却与美国几乎相当，有的地方甚至超过美国，这是违背基本经济规律，也是极不正常的。2024年全国性的房价下跌，其实就是市场正常的调节行为。
在市场反映方面，我们看到，中小企业投资欲望达到冰点，大量企业亏损倒闭，银行利率下降（与此相对应的是美元依旧维持较高利率）。各行各业发展都受到一定影响，如日常所见的餐饮、娱乐等行业均是如此。这反映的是总体消费能力下降，尽管国家出台各种刺激政策，但消费未能强劲复苏。
客观来说，三年疫情期间（2020～2022年），物流行业是逆势增长的少数几个行业之一，甚至出现少有的快速增长。其根本原因在于，电子商务成为疫情时期商品销售的主要渠道，物流成为社会维持正常运转的关键因素和刚性需求，尤其是智能物流系统、无人配送等技术大受欢迎。但随着疫情结束，物流行业渐归平静，竞争却愈演愈烈。从一定意义上说，物流仓储装备行业进入了调整期。
长期以来，中国的物流仓储装备市场需求缺乏权威统计数据，因此各种物流装备市场评估存在很大差异，统计口径也存有差异。
在评价物流仓储装备市场基本走势方面，叉车、托盘、货架的相关数据比较具有代表性，本文就以三者的市场发展情况作为对行业评估的基础。
（1）叉车：根据中国工程机械行业协会工业车辆分会提供的数据，2024年叉车订单总体增长达到9.5%左右，从117.37万辆增长到125.55万辆，创历史新高。其中，仓储车增幅约22%，从62.58万辆增加到76.03万辆，这是非常不错的数据；内燃车下降10%；托盘搬运车大幅度增长，反映出中小企业的需求旺盛，对环保的重视也已深入人心。
（2）货架：根据中国仓储与配送协会技术应用与工程服务分会提供的信息，2024年市场总体增长超过10%，头部企业增长虽然乏力，但中小企业增长迅速。随着类Kiva、AMR、CTU等物流机器人的大规模使用，与之配套的货架需求呈现出快速增长态势。新型货架对设计、生产和安装都提出更高要求，而传统立体库货架（包括AS/RS库、Miniload库、托盘穿梭车库、箱式穿梭车库等）的发展，更多受到安装能力而非生产能力的制约。
（3）托盘：根据中国物流与采购联合会托盘专业委员会提供的信息，2024年的托盘及物流包装物需求增长超过10%，其中头部企业的增长比较明显，塑料托盘与周转箱的比重在继续增加。
据此，有理由对2024年物流仓储装备行业的市场规模做出评估：即年度增长超过10%，约在10%～15%之间。另一方面，价格战愈演愈烈，企业利润呈现出断崖式下降，造成大量企业亏损，尤其是物流系统集成商承受巨大压力。
在自动化物流市场（不含叉车和托盘）方面，综合多方的评估和分析，增速约为12%～15%，市场规模约在1150亿～1200亿元之间。其中，物流机器人的市场需求增速明显，包括类Kiva、AMR、CTU以及四向穿梭车等。这一评估与叉车、货架和托盘的增速比较吻合。
从2024亚洲国际物流技术与运输系统展览会（CeMAT ASIA）的展出情况来看，我国物流技术已取得突破发展，这是令人惊喜的。
在过去一年，中国物流技术呈现多方面飞跃式发展。首先，在产品多样化方面，主要的物流仓储装备都取得新突破，如AI技术的应用、产品轻量化设计、自动化控制，以及超高和超重堆垛机、重载AGV、无人叉车、高速分拣系统、A字架自动分拣机、托盘式和料箱式四向穿梭车等。我国企业的众多产品已经进入国际市场，部分产品的性价比甚至远超国外先进水平。
其次，在产品创新方面也取得突出成绩，如CTU、PopPick、分拣机器人、飞箱系统等典型产品。在众多创新产品中，立镖公司的飞箱系统独具一格，成为行业耀眼的明星。这一技术有望在全行业迅速推广。
创新永远是行业发展的催化剂和企业生存与发展的根本。我国由于历史原因，产品创新一直处于落后状态，但这并不代表中国人不能创新。只要每个物流人都具有创新精神，把求新求变应用到每一个物流环节和领域，并持之以恒，就可以创造更多可能。事实上，我国物流机器人的创新及应用已经走在世界前列。
从企业销售收入看，2024年我国物流仓储装备行业的市场集中度呈继续上升态势，头部企业的优势逐渐显现。在销售额方面，诺力已超过70亿元（含叉车部分），海康机器人超过50亿元（主要是以物流机器人为主），新松机器人超过40亿元（机器人+物流装备+
半导体AMHS），今天国际、北自科技、中集天达物流和昆船智能等都超过20亿元（本文撰写时2024年财报还未披露，以上数据均是估算）。这些企业已经进入世界排名前20，由此可以看出，我国物流仓储装备企业规模正在向世界一流企业靠拢。如果按照每年10%的增长速度，考虑到企业并购，我国在未来3～5年将有企业的规模突破100亿元人民币，进入全球前10是完全可能的。
就单一产品看，杭叉和合力两家企业在多年前就已经进入世界工业车辆的前10名，但叉车并未列入自动化物流装备范畴。此外，精星、音飞等货架企业也排在全球货架行业前10，德马的滚筒产量早已位居世界前列。
我国现有物流仓储装备企业超过3000家（含元器件等配套企业），显得过于分散，低端产能严重过剩，这也是导致市场竞争激烈、价格“内卷”的重要原因。纵观世界上各个行业的发展历史，一个行业在经过一段时间“乱战”后，必然走向集中，物流仓储装备行业的整合也将是一种必然。
电商行业是推动我国物流技术快速发展的引擎，对物流技术整体发展做出了卓越贡献。然而，自2023年以来，电商业务从超高速增长开始急剧下降，电商物流设备的需求也相应减少。尽管如此，电商物流需求仍然占据相当大的比重。
随着电商业务降温，2023～2024年有一个非常明显的现象是仓储租金下降明显。据统计，我国仓库租金在2024年平均下降幅度超过20%，有的甚至超过70%。其中原因，主要是供给过剩和需求下降两方面同时“挤兑”。此外，也受到房地产不景气的影响。这需要引起行业的足够重视。
市场严酷的内卷，导致项目利润率急剧下降，大量企业出现运营困难。2024年是物流仓储装备企业极其困难的一年，尤其是那些资本扶持起来的企业和盲目低价抢项目的企业，如出现大量倒闭现象的物流机器人企业。这也充分说明，资本不是万能的，在某种情况下，单靠资本甚至是有害的。
纵观过去10年，资本大量涌入带来人才的大量涌入，使物流仓储装备行业呈现一种千载难逢的盛景，物流市场、技术、人才都达到前所未有的繁荣。然而，物流仓储装备市场本身规模的限制，是资本所没有料到的。物流市场和物流装备市场是两个完全不同量级的市场，前者总量占GDP的约14.5%，2024年总量接近20万亿元；而后者（主要指自动化仓储和配送设备，不含叉车和货运车辆等）还处于千亿级的水平，不到前者的1%。此外，物流装备市场也与电子商务的商业逻辑完全不同，依靠短期的资金投入，很难带来丰厚的回报。
有一个现象值得注意：在物流行业发展如火如荼的阶段，许多头部的物流企业、电商企业，非常热衷于进入物流装备行业，经过多年实践和惨烈的“价格战”，他们终于认识到两者的巨大差异，逐渐失去耐心，已经有多个企业选择退出。这其实是一个非常正常的现象。
对于一个产能过剩的行业，“价格战”不可避免。但对企业来说，无法盈利就意味着不能持续生存和发展，其道理是非常浅显的。
2024年是中国物流仓储装备企业出海取得丰硕成果的一年。在东南亚、北美、中东、东欧等地区，到处都有中国企业的身影。部分企业已经将重点放在发展海外市场，以规避国内市场的“内卷”。
从目前来看，海外市场要比中国本土市场大很多，且竞争态势也与国内有较大不同，基本由欧美企业所垄断。中国产品在价格、供货周期、服务上具有较大竞争优势，相信未来的前景将非常乐观。不过，中国产品的品牌效应、标准化程度等是其短板，这将会对出海造成负面影响。
中国企业要全面走向世界，还有很长一段路要走，其中必定会有很多弯路，很多困难，很多波折，还会有很多学费要交，希望中国企业有所准备。
很多人认为，2025是全球经济复苏转折之年。其理由是：人们已经对俄乌战争产生厌倦情绪，特别是特朗普重新上台，美国的政策会发生很大变化，俄乌可能会进入谈判阶段；中美间的问题可能会产生缓和；欧洲、日本经济会重新复苏等等。对中国来说，十分清楚自己对外部环境的过度依赖，将会使自身被动。但未来的世界，已经不可能让一个国家封闭起来独立过日子，更广泛的交流和开放势在必行，独善其身是不可能的，外部的任何风吹草动，必然会对中国产生涟漪，从而影响自身的发展节奏。
摆在中国面前的问题是：面对外部压力和内部经济发展的困境，如何重拾信心并找到突破口。对物流装备企业而言，持续的“内卷”何时结束？产能过剩问题如何解决？这是行业复苏前所要面对的根本问题。一个没有利润的行业，注定是没有前途的。
总体来说，物流的需求是刚性的，市场发展仍然会维持较高速度。我们可以从两个维度来评估物流装备的市场需求：
其一是市场的自然增长。按照与国民经济同比例的增长，考虑到价格因素，从长远看，每年保持5%以上（大致在5%～7%之间）增长是必然的。
其二是存量市场的更新。物流系统的生命周期，主要取决于两个方面：一是产品和系统本身的设计寿命，二是由于企业不断增长，对效率的需求和已有技术本身制约的矛盾如何解决。前者要考虑不同产品的设计寿命，如货架等钢结构寿命会超过30年，但传动设备的使用寿命大多都低于20年，而电气元器件、计算机等可能只有短短的5～6年。综合来看，15年左右的生命周期是比较客观的。后者则复杂很多，包括土地使用周期的限制，土地本身的升值导致搬迁的必要性，技术本身的落后对效率的影响，企业规模扩大需要进行改建和扩建等等，都使得物流系统在远没有达到其设计寿命时要提前拆除。根据国内外已经发生的案例情况看，物流系统平均的使用周期仅为12年左右。由此看来，这一项需求每年约有8%增量。
综合考量，市场的自然增长与存量市场的更新，两者合计为13%～15%。从长期看，中国物流装备市场将保持13%以上的增量。这也可以解释过去20年，物流装备市场需求一直居高不下的原因。
物流技术发展已来到一个新的关口，影响这个关口的外部因素主要是AI和高质量制造。从现有AI技术所展现出来的强大能力看，AI将深刻影响物流技术发展，无论是新产品研发，还是物流系统设计、数字孪生、自动控制，以及信息系统，AI将无处不在。而高质量制造不仅会对物流装备本身产生深远影响，而且会促进产品升级，从而加快市场迭代。这都是有利的一面。也许，未来物流的数字化、智能化、绿色化、柔性化、标准化都只是一个结果，背后的支撑或许都是AI技术。当然，过去我们提到的“软件定义物流技术”，也将涵盖在AI的范畴之内。而高质量发展，将引领整个中国制造达到一个新高度，物流装备的质量也是如此。
展望2025年，或许会是物流装备行业取得新突破的一年。毕竟过去两年的总体低迷，已经汇聚足够的势能，等待市场的回应。但不可避免的是，激烈的市场竞争不会很快结束。
在未来一年中，将会有更多企业面临挑战，或者被兼并，或者会破产，保守估计有20%的企业将会消亡。当然，也会不断有新的企业加入，正所谓“野火烧不尽，春风吹又生”。中国物流装备企业必将走整合发展的道路，通过整合做大做强，是世界上所有大型企业发展壮大的必由之路。
对大多数企业而言，“出海”亦是2025年的主题之一。海外的广大市场，需要中国企业去开拓发展，这也是中国崛起的必然结果。返回搜狐，查看更多
